一、煤炭市场运行情况

过去的一周，是能源产品全面降价的一周。天然气、石油和电力市场价格回落，使全球煤炭市场价格表现趋弱，主要煤炭市场动力煤价格全都下降，炼焦煤价格则小幅回升。各区域煤炭市场具体情况简要分述如下：

欧洲：煤炭现货价格在能源价格回落和物流不畅等多因素作用下，跌破335美元/吨，周降幅在50美元/吨以上。一方面，目前欧盟天然气地下储存设施的储量超过70%，而波兰则已将其库存补充至100%。且在美国液化天然气出口的自由港发表声明将于10月初完全恢复出口的消息之后，欧洲天然气价格回落至2100美元/千立方米，环比前一周降低200美元，下降10%。另一方面，受到欧洲极端高温天气影响，莱茵河水位下降到近几十年内创纪录的低点。后期可能会下降到47厘米（水位下降到40厘米将使驳船无法通航）。水位下降使船运的货物比平时少了75%，内河煤炭运输严重受阻，推升煤炭转运成本短期内跃升1.5倍。同时港口疏运不畅，使欧洲ARA港口煤炭库存虽然环比前一周下降了10万吨，但仍保持在810万吨历史高位。

南非：由于南非煤炭主市场的印度和巴基斯坦消费者需求延续疲软，目前南非市场报价追随欧洲市场，价格指数跌破305美元/吨。南非铁路运营商 Transnet 计划增加通往理查兹湾港（RBCT）煤炭码头铁路线的机车牵引，使运输量在几天内从每周110万吨增长到140万吨。Transnet 还计划在2022财年至少完成煤炭运输6000万吨，而2021财年只有5830万吨。

美国：据美国能源信息署（EIA）8月4日发布的煤炭产量周报（Weekly Coal Production Report）数据显示，截止7月30日当周的煤炭产量约为1170万短吨，环比增长1.1%，同比增长8.9%。年初至今美国煤炭产量累计为3.384亿短吨，同比增长2.6%。

EIA发布的煤炭市场周报（Coal Markets Report）显示，截止7月29日当周，美国煤价已连续三周未变，仍处于历史高位，美国东部的中阿巴拉契亚地区（Central Appalachia）煤炭价格为177.3美元/短吨；中部伊利诺伊盆地（Illinois Basin）地区煤价为183.5美元/短吨；西部尤因塔盆地（Uinta Basin）地区煤价为41.5美元/短吨。

印尼：印尼5900 GAR（FOB）加里曼丹交易价格为185美元/吨。由于印度的煤炭需求受到限制，原因是大量煤炭在该国堵港，迫使船舶等待时间达到10至15天。7月27日，印度当局要求印度铁路公司增拨铁路车辆，用于在该国东部港口加快货物疏运。

澳大利亚：6000大卡动力煤的报价降至400美元/吨以下。此前有报道称，新南威尔士州因为发电厂的库存已达到充足水平，当局不会因支持国内供应而限制出口。

澳大利亚冶金煤指数在长期大幅下跌后，小幅反弹至200美元/吨左右。但由于钢铁生产商需求疲软，其价格仅相当于高热值动力煤价格的一半。近期南32公司旗下的新南威尔士州冶金煤生产商 Illawarra Metallurgical Coal (IMC)发布的预计将举行罢工的告示，表示矿商们正在就工薪问题寻求重新谈判，目前该公司还在与工会就 Appin和Dendrobium两矿的雇员问题进行谈判，这也给炼焦煤价格提供了支撑。

二、区域煤炭市场价格变化情况

华南地区：8月5日，API8(5500K)指数为157.71美元/吨，周环比下降6.32美元/吨。5500 千卡动力煤华南到岸价（cfr south China）为153.75美元/吨，环比下降5.63美元/吨。

京唐港：8月5日，一线主焦煤（低挥发份优质主焦煤）进口CFR价为290美元，环比前一周下跌10.0美元/吨；京唐港库提价2550元人民币，环比前周五下降50元/吨;二线主焦煤（中挥发份优质主焦煤）进口CFR价为253美元/吨，环比前一周下降10.0美元,京唐港库提价2250元，环比下降50元/吨。

中蒙口岸：8月5日，甘其毛都焦精煤报价1880元/吨，周环比上涨50元/吨，同比下降135元/吨。策克口岸1/3焦煤报价1205元/吨，周环比下降145元/吨，同比上涨60元/吨。

印尼：8月5日当周5800 GAR动力煤离岸价为168.83美元/吨，环比前一周下降4.17美元；4200 GAR离岸价为33.77美元/吨，环比下降3.16美元；3400 GAR动力煤离岸价为50.47美元/吨，环比下降1.2美元。

欧洲：8月5日当周西欧ARA港6000千卡NAR动力煤到岸价为356.41美元/吨，环比前一周上涨51.43美元；5700千卡NAR动力煤到岸价为336.53美元/吨，环比上涨51.43美元。

南非：8月5日当周理查兹湾港(Richards Bay)6000千卡NAR动力煤离岸价为319.38美元/吨，环比前一周下降2.24美元/吨；5700千卡NAR动力煤到岸价为278.17美元/吨，环比下降38.15美元；5500千卡NAR动力煤到岸价为210.93美元/吨，环比下降29.02美元。

美国：8月5日当周东海岸汉普顿道港口（Hampton Roads)6000千卡NAR动力煤离岸价为297.75美元/吨，环比前一周下降25.68美元。

哥伦比亚：8月5日当周玻利瓦尔港(Puerto Bolivar)动力煤离岸价为350.0美元/吨，环比前一周下降10.0美元。

澳大利亚：8月5日当周纽卡斯尔港(Newcastle)6000千卡NAR动力煤离岸价为396.62美元/吨，环比前一周下降27.11美元；5500 NAR离岸价为201.69美元/吨，环比下降11.15美元。

俄罗斯：8月5日当周远东地区东方港(Vostochny))6000千卡NAR动力煤离岸价为175.07美元/吨，环比前一周下降6.35美元；5500千卡NAR动力煤离岸价为134.75美元/吨，环比前一周下降9.8美元。

三、国际海运费价格

日期：8月5日

四、重要事件、新闻

1、欧盟对俄煤炭禁令即将生效。财联社8月1日消息,今年4月份欧盟正式批准通过第五轮对俄制裁措施，其中包括备受关注的煤炭禁令。当时通过的禁令存在120天的“过渡期”，让成员国逐步减少直至完全停止对俄煤炭进口。全面禁令将从8月10日开始生效，自此之后，欧盟将彻底禁止从俄罗斯进口煤炭。数据显示，2021年俄罗斯煤炭出口量占全球15%左右，是煤炭第三大供应国。俄出口的煤炭中，大约20%运往欧盟。而欧盟每年进口的煤炭中45%来自俄罗斯。禁令生效之前，不少欧洲买家提早转向其他国家购买煤炭，来填补因制裁产生的需求缺口，美国、哥伦比亚、南非、澳大利亚、印度尼西亚等国家均在加大对欧洲的煤炭出口。此外，在能源危机不断升级的情况下，欧洲多国重启煤炭发电，德国、意大利、奥地利和荷兰等国已相继表明，将增加燃煤发电产量。

2、德国首座复产火电厂开始运行。据报道，当地时间上周日（7月31日）中午，德国Mehrum火电厂在天然气供应短缺的背景下重新投入运行，成为该国首座复产的火电厂。据了解，该电厂装机容量约为270兆瓦。德国这一行动是在俄罗斯北溪1号天然气管道输气量减少至20%的情况下做出的。此外，为保证能源安全，德国还在考虑停止核能淘汰步骤，同时准备进一步立法来重启火电厂。德国还在制定“省气”措施，减少不必要的天然气发电。

3、印度煤炭公司10座煤矿扩建项目获批。据外媒报道，印度议会8月1日表示，到目前为止，印度煤炭公司（Coal India Ltd）10座煤矿已经获得扩建批准，预计将增加煤炭产能965万吨。印度煤炭部长普拉哈德·乔希（Pralhad Joshi）表示，印度煤炭公司这10个项目中，三个位于奥里萨邦，马哈拉施特拉邦、中央邦和北方邦各两个，另外一个位于恰蒂斯加尔邦。据了解，这10座煤矿当中的5座已经于今年5月份获得环境许可，其余5座煤矿于今年7月获批。为提高煤炭产量以满足能源需求，印度煤炭部已经向环境、森林和气候变化部提出请求，在不征询公众意见的情况下，将煤矿产能扩大50%。印度煤炭公司产量占印度全国煤炭总产量的80%以上。此前印度煤炭部长曾表示，今夏印度出现的电力危机，主要应归因于其它来源发电量急剧下降，而非国内煤炭供应不足。

4、印尼阿达罗能源公司上半年煤炭产量同比增6%，全年目标不变。8月1日，印尼第二大煤企阿达罗能源公司（Adaro）发布运营报告显示，2022年1-6月份，公司煤炭产量为2801万吨，较上年同期的2649万吨增加6%。其中，今年第二季度该公司煤炭产量为1590万吨，较上年同期的1364万吨增长16%。阿达罗能源表示，随着今年下半年天气好转，煤矿重型开采设备增加，2022年全年，公司煤炭产量目标仍保持5800-6000万吨不变。2021年，阿达罗能源煤炭产量为5270万吨。

5、今年以来蒙古国煤炭出口同比增长5.7%。据蒙古媒体报道，2022年7月22-28日一周，蒙古国煤炭出口通过公路口岸出口5532个集装箱，通过铁路口岸出口300个集装箱，共计出口煤炭66.63万吨，同比增长1.8倍。今年年初以来，蒙古国出口煤炭1078万吨，同比增加58.38万吨，增长5.7%。

6、澳大利亚6月份动力煤出口同比增长4.5%。据中国煤炭资源网快讯，澳大利亚统计局（ABS）贸易数据显示，6月份，澳大利亚动力煤出口量为1732万吨，同比增加4.53%，环比增长2.91%，出口量创9个月以来新高。

7、美国上半年煤炭出口同比增长大约1%。据标普全球公司（S&P Global）引述美国统计局（US Census Bureau）8月4日发布的统计数据显示，2022年6月份，美国动力煤出口280万吨，同比减少15.2%，环比增长1.3%。6月，冶金煤出口410万吨，同比增长7.0%，环比增长6.2%。1-6月，冶金煤出口同比增长6.8%。由上述数据推算，6月份美国动力煤和冶金煤合计出口690万吨左右，同比减少约1.1%，环比增长3.3%。2022年1-6月，美国煤炭出口量累计约为3920万吨，同比增幅降至1.0%左右。

8、俄罗斯今年前7个月铁路煤炭运输同比下降5.5%。据俄罗斯铁路（Russian Railways）新闻中心发布的初步统计数据显示，2022年1-7月，俄罗斯铁路货物运输总量为7.169亿吨，比上年同期下降3.2%。其中，煤炭运输量为2.037亿吨，同比下降5.5%，但仍是俄罗斯铁路运输第一大宗货物，占铁路货物运输总量的28.4%。

9、俄罗斯1-7月海运煤炭出口量同比下降3.8%。Kpler船舶追踪数据显示，2022年7月份，俄罗斯海运煤炭出口量1570.4万吨，环比降6.2%，同比降3.1%。其中，向中国出口494.72万吨，环比降15.2%，同比增14.7%，占比32%；向韩国出口海运煤188.3万吨，环比下降33.8%，同比下降9.9%，占比12%；向土耳其出口151.57万吨，环比降12.4%，同比增36.0%，占比10%。当月，俄罗斯向亚洲出口海运煤1012.64万吨，环比降17.27%，同比降5.26%。受俄乌冲突影响，近几月来，俄罗斯出口欧洲海运煤量持续下降，7月向欧洲出口282.04万吨，环比降15.91%，同比降34.25%。随着8月欧盟对俄罗斯的煤炭进口禁令生效，后期俄罗斯对欧煤炭出口量预计将进一步减少。1-7月份，俄罗斯海运煤出口量累计1亿吨，同比下降3.75%。

10、嘉能可上半年动力煤产量同比增长18%。7月29日，矿商嘉能可（Glencore）发布运营报告显示，今年1-6月份，该公司动力煤产量为4970万吨，比上年同期增长18%。上半年，嘉能可煤炭产量同比显著增加，主要是由于哥伦比亚塞雷洪煤矿权益产量增加。今年上半年，嘉能可澳大利亚动力煤产量为3060万吨，其中，供应出口产量2760万吨，同比增长10%；供应国内产量为300万吨，同比增长15%。 同期，该公司南非动力煤产量为830万吨，其中，供应出口产量为630万吨，同比减少18%；供应国内产量为200万吨，同比下降35%。上半年，嘉能可100%持股的哥伦比亚塞雷洪煤矿（Cerrejon）产量为1080吨，同比大增2倍。公告显示，今年上半年，嘉能可集团煤炭总产量为5540万吨，较上年同期增加670万吨，增长14%。2022年，嘉能可煤炭产量目标保持不变，为1.16-1.26亿吨。

11、南非再遭供电危机，限电令升级。据外媒报道，南非国家电力公司（Eskom）8月3日通过社交媒体宣布，由于发电能力不足，当地时间3日下午4时起将当地停电等级由原定的二级升级为四级，直至8月4日12时。此前，该公司曾决定从3日起重新恢复全国范围每天二级限电措施。这意味着届时南非每日将有2000兆瓦供电量的削减，同时每个家庭每天平均面临2小时的停电。路透社援引南非国家电力公司在一份公告中表示，由于数台发电机组延迟恢复运行，而其他几台机组则出现故障，因而再次遭遇供电危机。该公司还表示，将于8月4日凌晨5点至下午4点实行二级限电令，并预计5日将重复同样的限电措施。

12、印尼矿商出口积极，国内煤炭供应或将再次面临危机。随着印尼当地矿商更多地选择将煤炭出口国外，如果不采取相应措施增加国内供应，印尼电企将可能再次面临煤炭供应紧张危机。印尼CNBC援引印尼国家电力公司（PLN）执行副总裁萨普托·阿吉·努格罗霍（Sapto Aji Nugroho）表示，与该电企现有供煤合同到期的煤企不愿续签。尽管印尼国家电力公司目前可以通过所谓的“紧急通道”维持煤炭供应，但这只是一项临时措施。该电企表示，希望公共服务机构得以尽快运作，以促使煤企增加煤炭供应。由于目前印尼国内和出口煤炭价格之间差距较大，矿商更愿意将产煤出口，而非供应国内。如此下去，印尼将可能再次面临今年年初的缺煤危机，当时整个1月份停止煤炭出口。